Charros, gauchos y manolas

La revista "Pinturas del Pueblo" inicia un concurso para seleccionar la mejor pintura al agua de pueblos y costumbres étnicas. Un pintor bohemio hambriento invoca a su musa para ayudarlo a producir la pintura ganadora, y cuando experimenta con escenas ambientadas en México, Argentina y España, sus pinturas cobran vida. En Xochimilco, México, un joven soltero tiene un sueño ebrio en el que su novia interpreta el famoso baile de la banana de Josephine Baker en un nightclub parisiense. En Buenos Aires, un italiano y un gallego son rivales por el afecto de una chica criolla. Al otro lado del mundo hispánico, una chica sevillana cuenta su trágico romance con un matador, que obstinadamente sigue apareciendo en la plaza a pesar de haber sido herido.