Una yegua completamente desnuda

Los jóvenes Folcacchio y Guffardo deben llevar una embajada al Obispo de Volterra, y durante el viaje, los dos chicos conocen a la hermosa Gemmata. La mujer es una pobre campesina que está casada con Nicolás. Folcacchio y Guffardo, para pasar una noche de amor con la chica, fingen ser magos que pueden convertir a los humanos en bestias.